« L’or est souvent perçu comme un rempart en temps de crise. Alors, dans un climat incertain, faut-il le voir comme un investissement incontournable ?” 🌟

Pourquoi l’or fascine-t-il autant ?

Salut à toutes et tous, chères investisseuses et chers investisseurs autodidactes ! Vous l’avez sûrement remarqué : l’or fait toujours parler de lui, atteignant des records et ravivant l’intérêt des investisseurs. Mais pourquoi cet engouement pour ce que certains appellent une “relique barbare”, un actif qui ne verse pas de dividendes, ne génère pas de revenus et reste caché dans des coffres ? Mais alors, l’or est-il vraiment un investissement incontournable ?

La réponse se trouve à la croisée de l’histoire et de la psychologie. L’or n’est pas seulement un métal précieux ; il incarne la valeur refuge par excellence, un symbole de stabilité dans un environnement financier parsemé d’incertitudes. Que ce soit face à l’inflation croissante ou lors de crises géopolitiques, l’or a maintes fois prouvé sa capacité à préserver sa valeur quand d’autres actifs fléchissent.

Mais investir dans l’or ne se fait pas sans réflexion. Aujourd’hui, je vais vous partager pourquoi l’or reste à mon sens un atout stratégique et comment l’intégrer intelligemment dans votre portefeuille.

L’Or : Une protection contre l’inflation et l’instabilité

L’inflation est un adversaire redoutable. Elle ronge lentement le pouvoir d’achat et réduit la valeur de l’épargne. Dans des périodes de fortes incertitudes économiques, l’or joue un rôle clé. Il protège contre l’érosion monétaire et offre une stabilité que les devises ne peuvent garantir.

Prenez un exemple simple : pendant la crise des années 1970, marquée par une inflation à deux chiffres, l’or a vu sa valeur s’envoler, doublant presque sur certaines périodes. Pourquoi ? Parce que lorsque la confiance envers les systèmes monétaires fléchit, les investisseurs cherchent des alternatives tangibles. L’or devient alors plus qu’un placement ; il incarne la préservation du pouvoir d’achat. C’est pourquoi l’or demeure un investissement incontournable.

Si vous voulez comprendre pourquoi d’autres placements populaires comme le Livret A ne protègent pas efficacement contre l’inflation, découvrez-en les raisons dans mon article dédié.

« L’or est encore aujourd’hui l’ultime moyen de paiement au monde. Si vous n’y croyez pas, demandez pourquoi les banques centrales en détiennent toujours tant. Et pourquoi elles en achètent encore plus. » – Alan Greenspan, ancien président de la Réserve fédérale des États-Unis.

L’Or dans un portefeuille diversifié : Un pilier de sécurité

L’un des enseignements essentiels pour l’investisseur long terme est la diversification, un concept clé que je détaille dans La clé de l’équilibre pour l’investisseur prudent. Intégrer de l’or à votre portefeuille peut renforcer sa résistance face aux fluctuations économiques et réduire sa corrélation avec d’autres actifs. En effet, lorsque les marchés boursiers plongent, l’or tend à s’illustrer en compensant les pertes potentielles des autres classes d’actifs.

L’exemple du cas d’école du portefeuille permanent de Harry Browne est révélateur : composé de 25 % d’actions, 25 % d’obligations, 25 % de liquidités et 25 % d’or, il illustre comment une allocation bien pensée peut traverser toutes les phases économiques. Cette approche garantit que, peu importe le cycle du marché, une partie du portefeuille performe.

Comment investir dans l’or ?

Il existe plusieurs façons d’intégrer l’or à votre stratégie, chacune avec ses avantages et ses inconvénients :

1. L’or physique : Lingots et pièces

Investir dans de l’or physique, sous forme de lingots ou de pièces, est souvent la solution la plus directe et rassurante pour ceux qui cherchent à détenir un actif tangible. En plus de son aspect matériel, l’or physique offre une certaine sécurité émotionnelle en période de crise. Cependant, certains aspects pratiques sont à prendre en compte :

• Stockage et sécurité : Le stockage de l’or est une question cruciale à ne pas négliger. Que ce soit dans un coffre à domicile ou auprès d’une société spécialisée, il est essentiel de garantir que votre or est stocké en toute sécurité pour minimiser les risques de perte ou de vol. Pour ma part, avec les risques de cambriolage, je considère qu’entreposer de l’or chez soi est une prise de risque inutile. Opter pour des solutions professionnelles me semble bien plus judicieux pour assurer la protection de cet actif précieux.
• Prime à l’achat : Le prix d’achat de l’or physique est souvent plus élevé que le cours de l’or (« prix spot ») en raison des frais de fabrication, de distribution et parfois de taxes. Cela signifie qu’il faudra un certain temps avant de voir votre investissement devenir rentable.

2. Les ETF sur l’or

Pour ceux qui recherchent une solution plus pratique et liquide, les ETF (Exchange-Traded Funds) sur l’or constituent une alternative flexible. Ces fonds répliquent la performance du métal précieux sans nécessiter de gestion physique, ce qui les rend accessibles et faciles à échanger. Ils permettent aussi de réduire certains frais liés au stockage, tout en offrant une bonne exposition aux fluctuations du prix de l’or. Attention toutefois aux frais de gestion qui peuvent légèrement impacter le rendement sur le long terme.

3. Les actions de sociétés minières

Pour les investisseurs en quête de rendement potentiel plus élevé et prêts à accepter un peu plus de risques, les actions de sociétés minières peuvent constituer une option intéressante pour cet investissement incontournable. En investissant dans des entreprises spécialisées dans l’extraction de l’or, vous accédez à un effet de levier : les bénéfices de ces sociétés peuvent croître encore plus rapidement que le cours de l’or, notamment lors des hausses de prix. Cependant, la performance de ces actions dépend de nombreux facteurs, notamment la gestion de l’entreprise, les coûts d’extraction, ainsi que des aspects géopolitiques et environnementaux liés aux sites miniers.

Pour ma part, je préfère éviter ce type d’actions dans une optique de long terme. En effet, je choisis de conserver l’or comme un stabilisateur dans mon portefeuille, sans y ajouter la volatilité et les incertitudes propres aux actions minières. Les sociétés minières sont soumises aux fluctuations des accords d’exploitation, et l’essor de la transition écologique amène de plus en plus de restrictions sur leurs activités, ce qui pourrait affecter leur rentabilité future.

4. Les Tokens adossés à l’or (crypto-monnaies)

Depuis quelques années, les crypto-monnaies ont introduit une nouvelle façon d’investir dans l’or grâce aux tokens adossés à l’or, qui sont des actifs numériques censés représenter une certaine quantité d’or physique. Ces tokens permettent d’accéder à l’or sous une forme numérique, avec une facilité d’échange similaire à celle des crypto-monnaies.

Cependant, malgré la flexibilité apparente, les tokens adossés à l’or présentent plusieurs inconvénients :

• Manque de liquidité : Les plateformes qui proposent ces tokens peuvent manquer de liquidité, ce qui complique parfois les transactions importantes.
• Fiabilité des émetteurs : Contrairement aux institutions traditionnelles, certains émetteurs de tokens n’ont pas de régulations strictes ou de garanties sur la conservation de l’or physique censé couvrir les tokens.
• Volatilité du marché des crypto-monnaies : Bien que le token soit adossé à l’or, sa valeur peut être influencée par les fluctuations générales du marché des cryptos.

Pour ma part, je préfère m’en tenir aux méthodes d’investissement plus traditionnelles, comme l’or physique ou les ETF, qui offrent une sécurité et une liquidité éprouvées, essentielles pour une stratégie à long terme. Cependant, si les stablecoins venaient à être taxés sur les plus-values – ce qui est de plus en plus discuté – il pourrait être intéressant de se tourner vers les tokens adossés à l’or pour éviter cette charge fiscale et conserver un actif relativement stable en dehors des contraintes de taxation.

Les pièges à éviter

L’or est certes un actif de refuge et un investissement incontournable, mais cela ne signifie pas qu’il est sans risque. Voici quelques pièges à éviter pour maximiser la sécurité de votre investissement :

• Investir impulsivement lors des pics de prix : Il est facile de se laisser emporter par la hausse des cours, mais investir lors de pics peut vous exposer à des pertes si le prix de l’or redescend. Une approche plus mesurée, comme le Dollar Cost Averaging (DCA), peut aider à lisser le prix d’achat au fil du temps et limiter les effets de volatilité.
• Manque de diversification : Bien que l’or soit un excellent stabilisateur de portefeuille, une exposition trop importante à un seul actif, même sûr, peut limiter les opportunités de croissance et exposer votre portefeuille à des risques inattendus.

En résumé, que vous choisissiez l’or physique, les ETF ou les actions de sociétés minières, garder une vision stratégique et diversifiée reste la clé d’un investissement réussi dans l’or. Pour une vision plus complète des aspects réglementaires de l’investissement en or, je vous invite à consulter cette fiche informative de l’AMF qui je trouve est une bonne base d’information.

Mon expérience avec l’or

Laissez-moi vous partager un moment clé de mon parcours. En 2019, alors que les signes avant-coureurs de l’inflation se faisaient sentir et que l’incertitude économique grandissait, j’ai décidé d’intégrer l’or à mon portefeuille. Ce choix, modeste au départ, s’est avéré un véritable soulagement. Quand la pandémie de 2020 a frappé, avec ses chutes brutales de marchés et son climat d’incertitude, l’or s’est affirmé comme un filet de sécurité, stabilisant mon portefeuille et amortissant les secousses.

Aujourd’hui, alors que l’or entre dans une phase de croissance et que mes positions sont en phase avec mon allocation stratégique, je continue de le laisser jouer son rôle. Mais pour un nouvel investisseur qui envisage d’entrer dans la danse maintenant, la question se pose : est-ce encore le moment d’investir dans l’or ?

« Comme le disait souvent J.P. Morgan : « L’or est de l’argent. Tout le reste n’est que crédit. »”.

De mon point de vue ? Oui, trois fois oui ! Mais attention : il ne s’agit pas de se lancer tête baissée ou de tout miser par peur de « manquer le train ». Restons sérieux : des méthodes plus rassurantes existent pour investir sans paniquer ni se précipiter.

Pourquoi un Guide pour vous ?

Vous l’aurez compris, investir dans l’or est un choix stratégique et un investissement incontournable, mais qui demande préparation et méthode. Avec le recul, je réalise que j’aurais aimé qu’on me transmette certaines astuces dès le départ – cela m’aurait fait gagner un temps précieux ! C’est pourquoi j’ai décidé de créer un Guide complet en PDF, qui sera bientôt accessible à tous mes lecteurs pour vous accompagner pas à pas dans l’aventure de l’investissement en or.

Ce guide sera uniquement à visée informative et reposera sur mon expérience personnelle en tant qu’investisseur autodidacte. Il abordera les éléments essentiels pour comprendre l’investissement en or : De la gestion des risques au choix entre or physique et ETF, en passant par les acteurs clés à connaître. Vous y retrouverez également mes réflexions sur l’allocation de l’or dans mon propre portefeuille pour renforcer sa résilience. Ce guide ne constituera en aucun cas un conseil financier : Chaque investisseuse et investisseur devra évaluer ses choix en fonction de sa situation personnelle, et je vous encourage vivement à consulter un professionnel habilité pour toute décision d’investissement.

L’or, un atout indispensable et un investissement incontournable

« Depuis des siècles, l’or demeure un pilier de la préservation de la richesse. Ne sous-estimez pas la puissance de cet actif intemporel dans votre stratégie d’investissement.” – L’investisseur autodidacte.

L’or n’est pas une solution miracle ni un substitut à un portefeuille diversifié. C’est un complément puissant pour ceux qui visent la stabilité et la préservation de leur capital à long terme. Si vous cherchez à diversifier vos investissements tout en vous protégeant contre l’incertitude économique, l’or est un actif qui mérite toute votre attention.

Ne laissez pas la prochaine crise vous prendre de court. Prenez dès maintenant le temps de découvrir comment l’or peut s’intégrer dans votre stratégie. Inscrivez-vous à ma newsletter pour recevoir, dès sa sortie, mon guide pour investir pas à pas, conçu pour vous aider dans vos choix et vous permettre d’avancer avec plus de confiance grâce à mes retours d’expérience et quelques astuces essentielles.

🎁 Pour aller plus loin : Inscrivez-vous dès maintenant à ma newsletter et recevez en exclusivité mon bonus complet sur mes stratégies d’investissement dans l’or. Ce guide vous donnera les clés pour forger votre propre opinion et prendre des décisions éclairées, tout en évitant les pièges courants. 🌟

📬